Nike, Inc.
NKE
$0.00
-0.99%
Nike, Inc. es la marca más grande del mundo de calzado y ropa deportiva. Es un líder global definido por su icónico portafolio de marcas, que incluye Nike, Jordan y Converse, y su extensa red de distribución a través de canales minoristas propios, franquiciados y de terceros.
NKE
Nike, Inc.
$0.00
También siguen
Deckers Outdoor Corp
DECK
Crocs, Inc.
CROX
Amazon.Com Inc
AMZN
Tesla, Inc. Common Stock
TSLA
Home Depot, Inc.
HD
Opinión de inversión: ¿debería comprar NKE hoy?
Basándose en una síntesis de los datos, Nike merece una calificación de 'Mantener' para la mayoría de los inversores. Si bien la acción parece técnicamente sobrevendida y posee fundamentos de marca sólidos a largo plazo, la severa contracción de la rentabilidad a corto plazo y los múltiplos de valoración elevados en relación con el crecimiento crean una incertidumbre significativa. Los inversores pacientes a largo plazo con alta tolerancia al riesgo podrían considerar iniciar una pequeña posición, pero la mayoría debería esperar señales más claras de mejora operativa antes de comprometer capital. Esta evaluación se basa en un análisis objetivo de las métricas financieras, los datos de valoración y las condiciones del mercado.
Regístrate gratis para ver todo
Escenarios a 12 meses de NKE
El análisis arroja una postura neutral con confianza media. Existen poderosas fuerzas contrapuestas: un grave deterioro fundamental frente a un precio sobrevendido y un fuerte valor de marca. El caso base de estabilización gradual es el más probable, pero los amplios resultados potenciales reflejan una alta incertidumbre sobre la capacidad de Nike para ejecutar su recuperación.
Consenso de Wall Street
La mayoría de los analistas de Wall Street mantienen una visión constructiva del horizonte a 12 meses de Nike, Inc., con un precio objetivo consenso cercano a $0.00 y un potencial implícito de — frente al precio actual.
Objetivo medio
$0.00
17 analistas
Potencial implícito
—
vs. precio actual
Nº de analistas
17
que cubren el valor
Rango de precios
$0 - $0
Rango de objetivos de analistas
La cobertura de analistas de Wall Street muestra una mezcla de opiniones con acciones recientes. Entre las calificaciones recientes, hay una Compra/Sobreponderada (BTIG, Keybanc), una Supera el Rendimiento (RBC Capital), tres Mantener/Rendimiento de Mercado/Neutral (Telsey, Deutsche Bank, UBS) y una rebaja de Compra a Mantener (Needham). El consenso parece cautelosamente optimista pero moderado, con varias firmas manteniendo una postura neutral. Las estimaciones de los analistas para el próximo período promedian un EPS de $4.25 sobre ingresos de $58.27 mil millones.
Factores de inversión de NKE: alcistas vs bajistas
Nike presenta un caso de inversión clásico de recuperación. Su poderosa marca y fortaleza financiera se ven contrarrestadas por severos desafíos operativos a corto plazo, incluida la contracción de ganancias y el crecimiento estancado. La profunda caída de la acción ha descontado un pesimismo significativo, creando potencial de recuperación si las iniciativas de la administración ganan tracción.
Alcista
- Marca Fuerte y Posición de Mercado: La marca deportiva más grande del mundo con un portafolio icónico y alcance global.
- Salud Financiera Robusta: Balance sólido con $2.48B de FCF, ratio corriente de 2.21 y deuda manejable.
- Alto Retorno sobre el Patrimonio: Un ROE del 24.4% indica un uso eficiente del capital de los accionistas.
- Técnicas Profundamente Sobrevendidas: Operando cerca del mínimo de 52 semanas, con una caída del 34% desde el máximo, lo que sugiere un posible rebote.
Bajista
- Severa Contracción de la Rentabilidad: Ingreso neto bajó 34.5% interanual, margen neto comprimido al 4.6% desde 7.0%.
- Crecimiento de Ingresos Estancado: Los ingresos del T3 crecieron solo un 0.09% interanual, lo que indica una presión significativa en la línea superior.
- Múltiplos de Valoración Elevados: El P/E histórico de 27.95 es alto dado el crecimiento negativo de las ganancias (PEG -0.66).
- Tendencia Bajista Persistente: La acción bajó un 29.2% en 6 meses, con un rendimiento inferior al S&P 500 en un 26.3%.
Análisis técnico de NKE
Evaluación General: La acción ha estado en una pronunciada tendencia bajista durante los últimos seis meses, con una caída del precio del 29.2% desde octubre de 2025 hasta marzo de 2026. Este rendimiento fue significativamente inferior al del mercado en general, como lo indica una fortaleza relativa de -26.3 durante seis meses. La tendencia se aceleró bruscamente en marzo de 2026, con la acción cayendo desde los $60 bajos hasta un mínimo cercano a $51.
Rendimiento a Corto Plazo: La acción ha experimentado una severa debilidad a corto plazo, con una caída del 15.1% en el último mes y del 17.1% en los últimos tres meses. Este reciente bajo rendimiento es marcado en comparación con el S&P 500, que cayó solo un 5.25% y un 4.63% en los mismos períodos, respectivamente. La acción del precio muestra una clara ruptura de un rango de consolidación en febrero hacia una nueva pierna más baja.
Posición Actual: Al cierre más reciente en $52.82, la acción opera cerca del fondo de su rango de 52 semanas de $50.95 a $80.17, lo que representa un descuento significativo del 34.1% desde su máximo anual. El precio actual está solo un 3.7% por encima del mínimo de 52 semanas, lo que indica que la acción se encuentra en un territorio profundamente sobrevendido desde una perspectiva de rango.
Beta
1.32
Volatilidad 1.32x frente al mercado
Máx. retroceso
-44.8%
Mayor caída en el último año
Rango 52 semanas
$43-$80
Rango de precios del último año
Rentabilidad anual
-32.0%
Ganancia acumulada del último año
| Periodo | Rend. NKE | S&P 500 |
|---|---|---|
| 1m | -25.6% | -4.3% |
| 3m | -30.2% | -4.0% |
| 6m | -38.6% | -2.0% |
| 1y | -32.0% | +22.2% |
| ytd | -30.2% | -3.8% |
Bobby: tu socio de inversión con IA
Obtén datos en tiempo real y análisis personalizados con IA para tomar decisiones más inteligentes
Análisis fundamental de NKE
Ingresos y Rentabilidad: El rendimiento trimestral reciente muestra presión. Los ingresos para el T3 2026 fueron de $11.28 mil millones, lo que representa un crecimiento interanual mínimo del 0.09%. La rentabilidad se ha contraído bruscamente, con un ingreso neto para el trimestre de $520 millones, frente a $794 millones en el trimestre del año anterior. El margen neto se comprimió al 4.6% desde el 7.0% del año anterior, lo que refleja una presión significativa en los márgenes.
Salud Financiera: La empresa mantiene un balance sólido con un ratio corriente saludable de 2.21, lo que indica una buena liquidez a corto plazo. El ratio deuda-patrimonio es manejable en 0.83. La generación de flujo de caja sigue siendo robusta, con un flujo de caja libre de los últimos doce meses de $2.48 mil millones, lo que proporciona una amplia flexibilidad financiera para operaciones, dividendos y recompra de acciones.
Eficiencia Operativa: El Retorno sobre el Patrimonio (ROE) sigue siendo fuerte en un 24.4%, lo que indica un uso eficiente del capital de los accionistas. Sin embargo, el Retorno sobre los Activos (ROA) es modesto en un 5.0%, lo que sugiere que la base de activos no genera rendimientos excepcionalmente altos. El margen bruto trimestral más reciente del 40.2% muestra una disminución respecto a los niveles históricos, lo que apunta a posibles presiones de precios o costos.
Ingresos trimestrales
$11.3B
2026-02
Crecimiento YoY de ingresos
+0.00%
Comparación YoY
Margen bruto
+0.40%
Último trimestre
Flujo de caja libre
$2.5B
Últimos 12 meses
Tendencia de ingresos y beneficio neto (2 años)
Desglose de ingresos
Abre una cuenta y consigue $2 TSLA ahora
Análisis de valoración: ¿NKE está sobrevalorada?
Nivel de Valoración: Dado que Nike tiene un ingreso neto positivo, la métrica de valoración principal utilizada es el ratio Precio-Ganancias (P/E). El ratio P/E histórico es 27.95, mientras que el P/E prospectivo es 23.75 basado en las estimaciones de EPS de los analistas. Este múltiplo prospectivo sugiere que el mercado está descontando una recuperación futura de las ganancias, pero el múltiplo histórico actual sigue siendo elevado en relación con los recientes desafíos de crecimiento de la empresa.
Comparación con Pares: Los datos de valoración promedio de la industria no están disponibles en las entradas proporcionadas para una comparación directa con pares. Sin embargo, el ratio Precio-Ventas (P/S) de 1.94 y el Valor de la Empresa-Ventas (EV/Ventas) de 1.74 proporcionan perspectivas de valoración alternativas. El ratio PEG negativo de -0.66, impulsado por expectativas de crecimiento negativo de las ganancias, resalta el desafío central que enfrenta la narrativa de valoración de la acción.
PE
27.9x
Último trimestre
vs. histórico
Rango bajo
Rango PE 5 años 24x~106x
vs. promedio sector
N/A
PE sector ~N/A*
EV/EBITDA
20.7x
Múltiplo de valor empresarial
Divulgación de riesgos de inversión
Nike enfrenta riesgos significativos de ejecución y de mercado. Operativamente, la empresa lucha con la compresión de márgenes (margen bruto bajó al 40.2%) y la rentabilidad en declive (ingreso neto bajó 34.5% interanual), lo que sugiere desafíos fundamentales en su modelo de negocio o entorno competitivo. El ratio PEG negativo (-0.66) indica que el mercado espera que las ganancias disminuyan aún más, creando riesgo de valoración a pesar de la reciente caída del precio.
Los riesgos externos incluyen presiones más amplias del mercado, como se señala en noticias recientes sobre tensiones geopolíticas y temores de estanflación que podrían ejercer más presión sobre el gasto discrecional del consumidor. La beta alta de Nike de 1.286 significa que es probable que experimente una volatilidad amplificada durante las caídas del mercado. Además, el plan de recuperación de la empresa, particularmente su estrategia de reinicio del canal, conlleva un riesgo de implementación y puede tardar más de lo esperado en mostrar resultados, poniendo a prueba la paciencia de los inversores como sugieren los titulares de noticias recientes.
Preguntas frecuentes
Los riesgos clave incluyen la presión continua en los márgenes (el margen bruto cayó al 40.2%), el fracaso del reinicio estratégico del canal para reactivar el crecimiento y un deterioro del entorno de gasto del consumidor. La acción tiene una beta alta de 1.286, lo que la hace sensible a las caídas del mercado. Además, la expectativa de crecimiento negativo de las ganancias incorporada en el ratio PEG señala el potencial de una mayor contracción de la valoración si los resultados operativos decepcionan.
La perspectiva a 12 meses se centra en un rango objetivo de caso base de $58 a $68, lo que implica una modesta subida desde los ~$53 actuales. Esto supone una estabilización gradual y el cumplimiento de las estimaciones de EPS de los analistas de $4.25. Un caso alcista hasta $70-$80 es posible con una ejecución exitosa de la recuperación, mientras que un caso bajista podría ver una nueva prueba del mínimo de 52 semanas cerca de $51. El amplio rango refleja la alta incertidumbre que rodea la trayectoria operativa a corto plazo de la empresa.
La valoración de NKE presenta un panorama mixto. Parece sobrevalorada según las métricas de crecimiento tradicionales, con un ratio P/E histórico alto de 27.95 y un ratio PEG negativo de -0.66 debido a la caída esperada de las ganancias. Sin embargo, podría estar infravalorada en una base prospectiva si se materializa la recuperación anticipada del EPS a $4.25, justificando su P/E prospectivo de 23.75. El precio actual cerca de los mínimos de 52 semanas sugiere que el pesimismo del mercado puede ser excesivo en relación con los activos perdurables de la empresa.
NKE es un candidato de recuperación de alto riesgo y alto potencial, no una 'buena compra' clara en este momento. La acción está profundamente sobrevendida, con una caída del 34% desde su máximo de 52 semanas, y la empresa mantiene una marca fuerte y un balance sólido. Sin embargo, la severa contracción de la rentabilidad (ingreso neto bajó un 34.5%) y el crecimiento de ingresos estancado crean una incertidumbre significativa. Puede ser adecuada para inversores pacientes y a largo plazo dispuestos a apostar por un reinicio corporativo exitoso.
NKE solo es adecuada para inversión a largo plazo en este momento. La empresa se encuentra en medio de un esfuerzo de recuperación de múltiples trimestres (si no de varios años), y es probable que la volatilidad a corto plazo siga siendo alta. Los operadores a corto plazo enfrentan un riesgo significativo por la incertidumbre de las ganancias y el impulso negativo. Los inversores a largo plazo pueden beneficiarse potencialmente de la poderosa marca si la administración navega con éxito los desafíos actuales, pero deben estar preparados para un viaje potencialmente accidentado.